企業が必要とする資金は、大きく運転資金と設備資金があります。
運転資金とは運転資金(読み方:うんてんしきん|英語:working capital)とは、原材料費や従業員の給与など、短期的に必要な資金のことです。 設備資金とは設備資金(読み方:せつびしきん|英語:equipment funds)とは、土地や工場、機械や装置など、企業の設備に必要な長期的な資金のことです。 |
短期資金 |
企業が短期的な資金を調達する場合、通常は銀行から借り入れることが多いです。その際、企業の信頼度によって貸出金利が変わります。優良企業は、短期プライムレート(最優秀貸出金利)で資金を調達することができます(短期プライムレートは市場金利に連動する)。 |
大企業は、CP(コマーシャルペーパー)で資金を調達することもあります。CP(コマーシャルペーパー)とは、短期資金調達のための一種の手形を発行して資金を調達することです。 |
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長期資金 |
企業が長期的な資金を調達する場合、銀行から借り入れる以外に、債券(企業の場合は社債)を発行して市場から直接調達することがあります(債券を発行して市場から直接調達することを「直接調達(ちょくせつちょうたつ)」、銀行から借り入れることを「間接調達(かんせつちょうたつ)」といいます)。 |
企業は株式を発行して資金を調達することもあります。これを「エクイティファイナンス」といいます。 |
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